Challenges and opportunities of the last mile for the base of the pyramid: the case of Brazil

The last mile in distribution offers many challenges for organizations to access the Base of the Pyramid (BoP) market. This paper analyses how companies in Brazil are managing to effectively serve these markets. Small retailers located in these regions have developed very strong emotional bonds with their clients, becoming fierce competitors to large global retailers. We have identified that the companies which perform well in these markets, either small local enterprises or large global corporations, have developed business models incorporated the following 3 dimensions: efficient execution, close relationship with retailers and BoP communities, and an ingrained BoP DNA culture. Rethinking distribution is important not only to reduce BoP consumers’ vulnerability with a decrease of the poverty penalty, but also to offer in a more efficient manner access to basic needs such as health, education and financial services.La distribution au dernier kilomètre offre aux entreprises de nombreuses opportunités pour accéder au marché de la Base de la pyramide (BoP). Cet article analyse la méthode de gestion mise en place par les entreprises brésiliennes pour desservir efficacement ces marchés. Les petits détaillants ont développé des liens émotionnels très forts avec leurs clients et sont ainsi devenus des concurrents sérieux pour les gros enseignes internationales. Nous avons constaté que les entreprises performantes sur ces marchés, qu'il s'agisse de petites entreprises locales ou de grandes entreprises internationales, ont élaboré des modèles commerciaux qui incorporent les 3 dimensions suivantes : exécution efficace, relations étroites avec les détaillants et les communautés BoP, et une culture BoP bien ancrée. Repenser la distribution est important non seulement pour réduire la vulnérabilité des consommateurs BoP avec une diminution de la pénalité de pauvreté, mais aussi pour donner accès, de manière plus efficace, aux besoins de base : santé, éducation et services financiers.En distribución, el último tramo presenta numerosos desafíos para las organizaciones que desean acceder al mercado situado en la base de la pirámide (BoP, del inglés Base of the Pyramid). El presente artículo analiza el modo en que las empresas brasileñas están gestionando el servicio efectivo a estos mercados. Los pequeños comerciantes ubicados en estas regiones han desarrollado vínculos afectivos muy fuertes con sus clientes, que los convierten en fieros competidores para los grandes distribuidores globales. Hemos comprobado que las compañías con un buen rendimiento en estos mercados, ya sean empresas locales o grandes corporaciones mundiales, han desarrollados modelos de negocio que incorporan las tres dimensiones siguientes: ejecución eficiente, estrecha relación con los minoristas y las comunidades BoP, y una cultura BoP firmemente arraigada en su ADN. Replantear la distribución no solo resulta importante para reducir la vulnerabilidad de los consumidores BoP con la reducción de la penalización por pobreza, sino también para ofrecer una vía de acceso más eficiente a necesidades básicas como la sanidad, la educación y los servicios financieros

Três perspectivas para negócios sociais: uma análise multicasos brasileiros

Social businesses present a new paradigm to capitalism, in which private companies, non-profit organizations and civil society create a new type of business with the main objective of solving social problems with financial sustainability and efficiency through market mechanisms. As any new phenomenon, different authors conceptualize social businesses with distinct views. This article aims to present and characterize three different perspectives of social business definitions: the European, the American and that of the emerging countries. Each one of these views was illustrated by a different Brazilian case. We conclude with the idea that all the cases have similar characteristics, but also relevant differences that are more than merely geographical. The perspectives analyzed in this paper provide an analytical framework for understanding the field of social businesses. Moreover, the cases demonstrate that in the Brazilian context the field of social business is under construction and that as such it draws on different conceptual influences to deal with a complex and challenging reality.Empresas sociais apresentam um novo paradigma para o capitalismo, em que as empresas privadas, organizações sem fins lucrativos e da sociedade civil criam um novo tipo de negócio com o objetivo principal de resolver problemas sociais com sustentabilidade financeira e eficiência por meio de mecanismos de mercado. Como todos os fenômenos novos, diferentes autores conceituam negócios sociais com visões distintas. Neste artigo, visa-se apresentar e caracterizar três perspectivas diferentes de definições de negócios sociais: o europeu, o norte-americano e as perspectivas de países emergentes. Cada um desses pontos de vista foi ilustrado por um caso diferente do Brasil. Conclui-se com a ideia de que todos os casos têm características semelhantes, mas também algumas diferenças relevantes que são mais do que apenas geográficas. As perspectivas analisadas neste trabalho fornecem um quadro analítico para compreender o campo dos negócios sociais. Além disso, os casos demonstram que, no contexto brasileiro, o campo dos negócios sociais está em construção e, como tal, recorre a diferentes influências conceituais para lidar com uma realidade complexa e desafiadora.Las empresas sociales presentan un nuevo paradigma para el capitalismo, en el que empresas privadas, organizaciones sin ánimo de lucro y organizaciones de la sociedad civil crean un nuevo tipo de negocio con el objetivo principal de solucionar problemas sociales, con sostenibilidad financiera y eficiencia, por medio de mecanismos de mercado. Como para todos los nuevos fenómenos, diferentes autores conceptualizan negocios y empresas sociales de acuerdo con distintos puntos de vista. El objetivo en este artículo es presentar y caracterizar tres perspectivas diferentes de definiciones de negocios sociales: la europea, la estadounidense y la de los países emergentes. Cada uno de esos puntos de vista fue ilustrado con un caso brasileño. Se concluye el estudio con la idea de que todos los casos tienen características similares, pero también presentan algunas diferencias relevantes que son algo más que sólo geográficas. Las perspectivas analizadas en este trabajo proporcionan un marco analítico para entender el campo de los negocios sociales. Además, los casos demuestran que, en el contexto brasileño, el campo de los negocios sociales está en construcción y, como tal, se basa en distintas influencias conceptuales para hacer frente a una realidad compleja y desafiante

Social Entrepreneurship and Social Business: Retrospective and Prospective Research

Ye

Social Entrepreneurship and Social Business: Retrospective and Prospective Research

Ye

Act or wait-and-see? Adversity, agility, and entrepreneur wellbeing across countries during the Covid-19 pandemic

How can entrepreneurs protect their wellbeing during a crisis? Does engaging agility (namely, opportunity agility and planning agility) in response to adversity help entrepreneurs safeguard their wellbeing? Activated by adversity, agility may function as a specific resilience mechanism enabling positive adaption to crisis. We studied 3,162 entrepreneurs from 20 countries during the COVID-19 pandemic and found that more severe national lockdowns enhanced firm-level adversity for entrepreneurs and diminished their wellbeing. Moreover, entrepreneurs who combined opportunity agility with planning agility experienced higher wellbeing but planning agility alone lowered wellbeing. Entrepreneur agility offers a new agentic perspective to research on entrepreneur wellbeing