Особливості введення податку на виведений капітал в Україні під час воєнного стану

Статтю присвячено дослідженню ефективних шляхів стимулювання ділової активності, зокрема, через введення податку на виведений капітал. Зазначається, що з початком повномасштабної війни в Україні уповільнились майже всі економічні процеси, більша частина підприємств була змушена або призупинити свою діяльність, або зовсім закритись у зв’язку із веденням на їх території бойових дій. Встановлено, що держава всіляко намагається підтримати підприємців через прийняття низки законів, що допоможуть бізнесменам поступово повертатись до свого нормального функціонування у сфері оподаткування. Доведено, що в сучасних умовах воєнного стану податок на виведений капітал набуває особливого значення, оскільки в майбутньому він допоможе примножити економічні довгострокові вигоди для економіки країни. Підкреслюється, що податок на виведений капітал, який ще називають корпоративним податком, суттєво поліпшив би стратегічні напрями ефективнішого використання прибутку на всіх підприємствах, дозволяючи останнім реінвестувати більш суттєву частку свого прибутку, і в такий спосіб, мотивувати національних виробників розвивати та вдосконалювати свою діяльність у відновленні економіки України в післявоєнний період. Визначено, що позитивним моментом при введенні податку на виведений капітал є те, що він започаткує механізми деофшоризації та унеможливить такі схеми податкового планування, коли суб’єкти господарювання свідомо завищують свої видатки, щоб оптимізувати податкове навантаження. За результатами дослідження встановлено, що введення податку на виведений капітал до початку війни в Україні було одним із найбільш суперечливих питань. Остання спроба ввести податок на виведений капітал мала місце залежно від термінів прийняття проєкту № 3665, згідно з яким податок на виведений капітал мав почати діяти з 01 січня 2022 року (за умови, що Проєкт Закону № 3665 був би прийнятий до 15 липня 2021 року) і з 01 січня 2023 року (якщо Проєкт Закону № 3665 був би прийнятий після 15 липня 2021 року). Констатується, що на сьогодні Постановою Верховної Ради України від 15 лютого 2022 року № 2035-IX серед питань підготовлених до розгляду на пленарних засіданнях було обговорено Проєкт Закону про внесення змін до Податкового кодексу України щодо запровадження податку на виведений капітал та імплементації стандартів протидії розмиванню податкової бази та виведення прибутку за кордон № 1185 та Проект Закону про внесення змін до Податкового кодексу України та деяких інших законодавчих актів України щодо запровадження податку на виведений капітал на заміну податку на прибуток підприємств №3665 та №3665-1. Визначено, що за прогнозами Міністерства економіки України на 2022-2025 роки, якщо податок на виведений капітал буде введено у 2022 р., то вже починаючи з другого року введення податку на виведений капітал, а саме вже у 2023 р. ВВП додатково зросте майже на 1,1% із подальшим збільшенням у 2025 р. до 3% завдяки синергійному ефекту. Наразі ці законопроєкти № 3665 та №3665-1 опрацьовуються в комітеті.This study attempts to identify effective pathways to boost business activity, in particular through implementing the exit tax policy. It is observed that with Russia’s launching a full-scale invasion to Ukraine, almost all economic processes slowed down, most of businesses in the areas of hostilities were forced to either suspend their activities or close. However, the government is investing much efforts to support entrepreneurs through the adoption of a number of laws that will help businessmen gradually return to their normal functioning, in the field of taxation, too. It is argued that in modern realia of martial law, the issue of introducing exit tax is gaining more relevance, since in the future it will contribute to multiplying long-term economic benefits for the national economy. It is emphasized that the exit tax which is also called a corporate tax might enhance further strategic areas of more efficient use of company profits offering better opportunities for reinvesting and thus providing national producers with a strong impetus to develop and improve their performance in post-war economic recovery of Ukraine. From this perspective, a beneficial effect from implementing exit tax is that it will initiate de-offshore mechanisms and prevent such anti-tax avoidance planning strategies when business entities wilfully overstate their expenses in order to optimize the tax burden. The research findings demonstrate that before February 24, 2022, issues of implementing exit tax in Ukraine had been the most controversial debate topic. The last attempt to introduce an exit tax assumed different timing of the adoption of project No. 3665, according to which the exit tax was supposed to come into effect on January 1, 2022 (provided that Draft Law No. 3665 would be adopted by July 15, 2021) and from January 1, 2023 (if Draft Law No. 3665 was adopted after July 15, 2021). The paper resumes that by Resolution No. 2035-IX of the Verkhovna Rada of Ukraine dated February 15, 2022, among the issues prepared for consideration at the plenary sessions, the following issues were also discussed: the Draft Law on Amendments to the Tax Code of Ukraine No. 1185 with regard to implementing an exit tax and the policies to combat the tax base erosion and profit shifting abroad and the Draft Law on Amendments to the Tax Code of Ukraine No. 3665 and No. 3665-1 and some other legislative acts of Ukraine as to implementing exit tax to replace the corporate income tax. The study also discusses the implications of the forecasts by the Ministry of Economy of Ukraine for 2022-2025, in particular, it is noted that if the exit tax is implemented in 2022, then starting from the second year, i.e. in 2023, Ukraine’s GDP will additionally increase by almost 1.1% with a further growth in 2025 to 3% due to synergy effects. Currently, the above draft laws No. 3665 and No. 3665-1 are being processed in the Parliament’s Committee

Проведення національної діджитал рекламної кампанії в умовах невизначеності

The subject of the study is an analysis of the national advertising campaign of an international brand using digital marketing tools within the framework of strategic marketing communications and brand management; digital marketing tools are considered as part of the company’s marketing communications strategy. The purpose of the study is to consider the stages of a national advertising campaign, to characterise the features of digital marketing tools; to compare the effectiveness of digital marketing methods used to maximise the coverage of the target audience and promote brand values in the context of strategic marketing communications; to study the issues of evaluating the effectiveness of such digital advertising campaigns. The study uses the dialectical method of scientific knowledge, the method of analysis and synthesis, the comparative method, the method of data generalisation, the method of expert evaluation, and the monitoring method. This paper defines the place and role of digital tools in the framework of a national advertising campaign in the context of the war in Ukraine and uncertainty in society. Using the example of a relevant advertising campaign of an international brand present in the Ukrainian market, the paper outlines strategies and approaches to conducting national campaigns with the aim of informing, improving the brand image, etc. The paper also considers the issues of evaluating the effectiveness of digital advertising campaigns, provides examples of evaluation using econometric models and include proposals for conducting relevant marketing research. The paper describes the media and analyses their relevance in the modern information field, conducts a comparative analysis of their effectiveness based on the experimental experience of cooperation with representatives of medium and large businesses. Proposals for effective methods of conducting image advertising campaigns and assessing their impact on consumers are presented. The results of the study are as follows: a set of strategies for effective national digital advertising campaigns that can be applied to international brands in conditions of market uncertainty is identified; possible measures for analysing the effectiveness of the reviewed campaign are proposed.Предметом дослідження є аналіз національної рекламної кампанії міжнародного бренду засобами діджитал маркетингу в рамках стратегічних маркетингових комунікацій та бренд-менеджменту; розглядаються інструменти діджитал маркетингу як частина комплексу стратегії компанії щодо маркетингових комунікацій. Мета дослідження – розгляд етапів проведення національної рекламної кампанії, надання характеристики особливостям інструментарію діджитал маркетингу; порівняння ефективності методів діджитал маркетингу, які застосовуються з метою максимального охоплення цільової аудиторії та просування цінностей бренду в контексті стратегічних маркетингових комунікацій; вивчення проблематики оцінки ефективності подібних діджитал рекламних кампаній. У роботі використані діалектичний метод наукового пізнання, метод аналізу і синтезу, порівняльний метод, метод узагальнення даних, метод експертних оцінок, метод моніторингу. В даній статті визначено місце та роль діджитал інструментарію в рамках проведення національної рекламної кампанії в умовах війни в Україні та невизначеності в суспільстві. На прикладі відповідної рекламної кампанії міжнародного бренду, що присутній на ринку України, окреслені стратегії та підходи до проведення національних кампаній з метою інформування, покращення іміджу торгової марки тощо. Окремо розглянуто проблематику оцінки ефективності діджитал рекламних кампаній, наведені приклади оцінки із застосуванням економетричних моделей та пропозиції щодо проведення відповідних маркетингових досліджень. Складено характеристику засобам медіа та проаналізовано їх актуальність в інформаційному просторі сьогодення, проведено порівняльний аналіз їх ефективності на основі експериментального досвіду співпраці із представниками середнього та великого бізнесу. Викладено пропозиції щодо ефективних методів проведення іміджевих рекламних кампаній та оцінки їх впливу на споживачів. Результатами проведеного дослідження стали наступні висновки: виокремлено набір стратегій ефективного проведення національної діджитал рекламної кампанії, які можуть бути застосовані до міжнародних брендів в умовах невизначеності на ринку; запропоновані можливі заходи для аналізу ефективності проведеної кампанії

Assessing The Level Of Macroeconomic Stability Of EU Countries

This article is devoted to the development of methods for assessing the integrated level of macroeconomic stability of the country. Systematization of literature sources and approaches to determining the factors influencing macroeconomic stability and methods of its assessment showed that this problem is still unresolved and needs attention, given the epidemiological threats as additional factors destabilizing the world econom

Shadow Investment Activity as a Factor of Macroeconomic Instability

This paper summarizes the arguments and counterarguments within the scientific discussion on the issue countering shadow activities in the context of ensuring macroeconomic stability. The main purpose of the study is to determine the acceptable level of investment transactions with signs of fictitiousness, which corresponds to the balance between the level of shadowing of the national economy and its macroeconomic stability. The relevance of this scientific problem is that the shadow investment activities distorts the market mechanism and makes it impossible to attract financial resources for expanded reproduction in the countr

The Shadow Economy: A Bibliometric Analysis

The article deals with the analysis of the areas of research related to the shadow economy. The results of analyses show that financial market and financial intermediates become an essential part of the issues and that the topic of the problem of poverty among the urban population, low income, drugs abuse and problems of female employment, gender inequity in income in the papers which analyzed the shadow economy issues are very popular. The aim of the paper is to analyze the tendency in the scientific literature on the shadow economy to identify future research directions. For the analysis, the tools of VOSviewer, Scopus and Web of Science (WoS) analyses were use

Peculiarities of supporting enterprises with the help of financial instruments in the conditions of economic changes in Ukraine

In the conditions of transformative transformations of the domestic macroeconomic environment, which is associated with the challenges of military aggression, the need for relocation and business recovery, a decrease in the standard of living, and high flows of population migration, it is expedient to determine financial mechanisms for ensuring effectiveness in conditions of economic instability. The formation of the European integration vector of the development of the economy of Ukraine determines a significant role in the implementation of European standards to ensure the competitiveness of the national producer in foreign markets. Solving the issues of post-war recovery and entering new E.U. markets is a top priority for Ukrainian businesses. Financial mechanisms determine the basis for the formation of investment attractiveness, entrepreneurial activity, and competitiveness. The article analyzes financial mechanisms at the level of the macro- and microeconomic environment. The analysis and grouping of financial support of business entity models made it possible to determine the direction of the research. Forecasts of the financial system development were developed based on the definition of realistic, pessimistic, and optimistic scenarios. The methods of implementation of financial mechanisms and their specifics are analyzed, and the resulting indicators are modeled as factors for evaluating the influence model. The analysis of the practical implementation of financial mechanisms and their effectiveness at the enterprise level made it possible to select the key parameters for ensuring the competitiveness and development of national enterprises in the conditions of challenges and transformations. As a result, the authors developed methodological principles for forming and implementing financial mechanisms that can ensure effectiveness and competitiveness at the level of business entities

Assessing The Level Of Macroeconomic Stability Of EU Countries

This article is devoted to the development of methods for assessing the integrated level of macroeconomic stability of the country. Systematization of literature sources and approaches to determining the factors influencing macroeconomic stability and methods of its assessment showed that this problem is still unresolved and needs attention, given the epidemiological threats as additional factors destabilizing the world econom

Evolution of Theories of Shadow Economy Formation

The object of research is the theory of formation of the shadow sector of the economy. The paper presents an evolutionary analysis of theories of the shadow economy emergence. It deals with the study of the main theories of the emergence of the informal sector of the economy and determines their features, preconditions of origin, and drivers. Based on the systematization of literary research of scholars, the following groups of theories have been identified: modernization theory, neoliberal theory, institutional theory, the theory of political economy. The analysis of the economic content of the concept of the shadow economy emergence has been used to identify the most influential drivers of the transition of economic entities into the «underground». In particular, the most influential factors include the level of centralization of power, the economic development of the country, the quality of the institutional environment, etc. The analysis of approaches to understanding the definition of the «shadow economy» revealed ambiguous interpretations of the concept of the shadow economy and a significant number of synonyms used in the study of the shadow economy. The Google Trends toolkit was used to prove the multivariate approaches to understanding the essence of this phenomenon. The most common interpretations include the shadow economy, the informal economy, the underground economy, the black economy, and the non-observed economy. The bibliometric analysis of scientific publications in journals indexed in Scopus and WoS databases for 2014–2020 yielded three main clusters, which combine papers that deal with the study of the theory of shadow economy. They are as follows: the shadow economy emerges mainly due to low rates of economic development of the country; the shadow economy emerges due to high unemployment; the growing share of the shadow sector of the economy is a consequence of ineffective government policies. The study concluded that the key task in the implementation of state policy aimed at combating the shadow economy should be coordination the state prevention measures with the most influential drivers of growth in the share of the shadow sector of the economy