ASOCIACIÓN EMPRESARIAL MEDIANTE CLUSTERS, EL CASO ESPECÍFICO DE BAHÍA DE BANDERAS, NAYARIT

Mexico has several successful and globally recognized business associations, however, be noted that these cases are concentrated mainly in the Midwest. Ideally, this strategy could be raised and developed in each of the states of Mexico, analyzing the strengths and opportunities of each entity. Does the state of Nayarit have a positive experience in this topic? What are the opportunities to be developed for the implementation of this model? The present study shows a descriptive analysis of the clusters established in the municipality of Bahia de Banderas, Nayarit, public policy and improvement alternatives that contribute to increased productivity and competitiveness of the micro, small and medium enterprises (MSMEs). Being a town just starting to implement such strategies for local economic development, it is concluded in the first instance the need to create an information system to collect specific information on the results of the clusters, even though they exist, they have not been given the necessary formalities to be evaluated

ASOCIACIÓN EMPRESARIAL MEDIANTE CLUSTERS, EL CASO ESPECÍFICO DE BAHÍA DE BANDERAS, NAYARIT

Mexico has several successful and globally recognized business associations, however, be noted that these cases are concentrated mainly in the Midwest. Ideally, this strategy could be raised and developed in each of the states of Mexico, analyzing the strengths and opportunities of each entity. Does the state of Nayarit have a positive experience in this topic? What are the opportunities to be developed for the implementation of this model? The present study shows a descriptive analysis of the clusters established in the municipality of Bahia de Banderas, Nayarit, public policy and improvement alternatives that contribute to increased productivity and competitiveness of the micro, small and medium enterprises (MSMEs). Being a town just starting to implement such strategies for local economic development, it is concluded in the first instance the need to create an information system to collect specific information on the results of the clusters, even though they exist, they have not been given the necessary formalities to be evaluated

Valor en Riesgo utilizando cópulas financieras: aplicación al tipo de cambio mexicano (2002-2011)

Nowadays, the volatility of exchange rate is a crucial and a transcendental issue for all transactions, negotiations and operations taking place in foreign currency, being an objective and an accurate prediction the cornerstone. Therefore, the main objective of this research is to analyze whether the Mexican exchange rate market, risk assessment using traditional VaR and VaR with copulas methodologies are more accurate when the estimates are made for a wide historical time-series or two periods for certain, helping it to predict the maximum losses that may be, with the main motivation to have a efficient hedging strategy. The principal conclusion is that assessing risk with these methodologies, the series does not necessarily have to include more than five years, considering that the use of copulas as a dependent measure make that the prediction fits better to the movements of the real returns.Actualmente, la volatilidad en los tipos de cambio es un tema crucial y trascendental por todas las transacciones, negociaciones y operaciones que se efectúan en moneda extranjera, siendo la predicción objetiva y precisa la piedra angular. Por lo tanto, el objetivo principal de esta investigación es analizar si para el mercado cambiario mexicano las valoraciones del riesgo que utilizan las metodologías VaR tradicional y VaR mediante cópulas son más precisas cuando las estimaciones se hacen para un periodo histórico amplio o para dos subperiodos determinados. De este modo, se puede ayudar a predecir las máximas pérdidas que se pudieran tener, con la principal motivación de tener una estrategia de cobertura eficiente. La principal conclusión de esta es que, para valorar el riesgo con estas metodologías, no necesariamente las series tienen que incluir más de un lustro, teniendo en cuenta que el uso de las cópulas como medida de dependencia hace que las predicciones se ajusten de forma más precisa a los rendimientos reales

Valor en Riesgo utilizando cópulas financieras: aplicación al tipo de cambio mexicano (2002-2011)

Nowadays, the volatility of exchange rate is a crucial and a transcendental issue for all transactions, negotiations and operations taking place in foreign currency, being an objective and an accurate prediction the cornerstone. Therefore, the main objective of this research is to analyze whether the Mexican exchange rate market, risk assessment using traditional VaR and VaR with copulas methodologies are more accurate when the estimates are made for a wide historical time-series or two periods for certain, helping it to predict the maximum losses that may be, with the main motivation to have a efficient hedging strategy. The principal conclusion is that assessing risk with these methodologies, the series does not necessarily have to include more than five years, considering that the use of copulas as a dependent measure make that the prediction fits better to the movements of the real returns.Actualmente, la volatilidad en los tipos de cambio es un tema crucial y trascendental por todas las transacciones, negociaciones y operaciones que se efectúan en moneda extranjera, siendo la predicción objetiva y precisa la piedra angular. Por lo tanto, el objetivo principal de esta investigación es analizar si para el mercado cambiario mexicano las valoraciones del riesgo que utilizan las metodologías VaR tradicional y VaR mediante cópulas son más precisas cuando las estimaciones se hacen para un periodo histórico amplio o para dos subperiodos determinados. De este modo, se puede ayudar a predecir las máximas pérdidas que se pudieran tener, con la principal motivación de tener una estrategia de cobertura eficiente. La principal conclusión de esta es que, para valorar el riesgo con estas metodologías, no  ecesariamente las series tienen que incluir más de un lustro, teniendo en cuenta que el uso de las cópulas como medida de dependencia hace que las predicciones se ajusten de forma más precisa a los rendimientos reales

Valor en Riesgo utilizando cópulas financieras: aplicación al tipo de cambio mexicano (2002-2011)

Actualmente, la volatilidad en los tipos de cambio es un tema crucial y trascendental por todas las transacciones, negociaciones y operaciones que se efectúan en moneda extranjera, siendo la predicción objetiva y precisa la piedra angular. Por lo tanto, el objetivo principal de esta investigación es analizar si para el mercado cambiario mexicano las valoraciones del riesgo que utilizan las metodologías VaR tradicional y VaR mediante cópulas son más precisas cuando las estimaciones se hacen para un periodo histórico amplio o para dos subperiodos determinados. De este modo, se puede ayudar a predecir las máximas pérdidas que se pudieran tener, con la principal motivación de tener una estrategia de cobertura eficiente. La principal conclusión de esta es que, para valorar el riesgo con estas metodologías, no  ecesariamente las series tienen que incluir más de un lustro, teniendo en cuenta que el uso de las cópulas como medida de dependencia hace que las predicciones se ajusten de forma más precisa a los rendimientos reales

The presentation of government financial information with budgets of income and expenditure on debt in the state public administration local

Los cambios legales en las normas contables establecen cuestiones sobre la información presupuestal del Estado de la administración pública y los informes financieros. Debido a la importancia y utilidad de la preparación de la información financiera, este trabajo tiene como objetivo reflexionar sobre las cuestiones que se deben abordar para llevar a cabo la aplicación de las normas contables en el campo del gobierno local, a circunscribir los criterios de regulación financiera aplicadas por el régimen o devengo. El estudio comenzó con una revisión de los estados teniendo en cuenta sus problemas de información financiera, para elegir como unidad de análisis no probabilística a la entidad federativa Baja California Sur con la intención de examinar con mayor precisión la información financiera y presupuestal. El estudio se realizó con el método inductivo exploratorio con un alcance descriptivo; también se realizó revisión teórica hermenéutica sobre la información financiera de la administración central y paraestatal de la entidad federativa, para tener una visión general del sector público en el estado, considerando como hipótesis central sobre la información financiera y presupuestal presentada por la entidad federativa ayuda a medir los objetivos, estrategias y prioridades de desarrollo del estado, la eficiencia y eficacia de la administración pública. Como resultado del estudio se comprende que la información financiera y presupuestal del ejercicio fiscal 2012, los financieros analíticos de ingresos, gastos, deudas, entre otros, así como los informes de las finanzas públicas en el contexto de la contabilidad gubernamental de la administración pública estatal local aun perfilan esfuerzos para obtener dicha información, comprendiéndose que los estados financieros de la entidad de estudio están aún por dar a entender, que el compromiso de la autoridad para cumplir con las normas contables es escaso, y revelan que la eficiencia y eficacia de la administración pública es limitada