МЕТОДИ ТА ІНСТРУМЕНТИ УПРАВЛІННЯ КРЕДИТНИМ РИЗИКОМ У БАНКАХ

In the article it is substantiated that the aggravation of crisis situations in the real sector of Ukrainian economy as a whole, and in the financial market in particular, not influences by the priority of crediting as a channel for the formation of financial resources of economic entities and households.The article is aimed to systematize theoretical and methodical approaches on managing the credit risk in conditions of problem loans’ growth in the banking system.In the article is carried out the comparative analysis of the main approaches on the concept of "credit risk". The authors treat the credit risk as an existing or potential risk for revenues and capital that arises from the failure of the obliged party to comply with the terms of any financial agreement with the bank or otherwise to fulfill its liabilities.It is specified the approaches on the selection of adequate indicators for determining the level of credit risk at the macro- and micro levels of bank’s functioning. It is determined the factors of influence on the level of credit risk of the banking system and a single bank. It is analyzed the banks of Ukraine according to the level of risk of the corporate loan portfolio by the selection of three clusters. It is revealed the negative aspects that determine the need to strengthen control over credit risks and find ways to minimize them. It is concluded that credit risk management methods should be considered at micro, macro and meso levels.In the article it is considered microeconomic methods of credit risk management at the level of individual credit and at the level of the loan portfolio.At the macroeconomic level it is proposed to divide bank risk management methods at the state level (creation of state guarantee funds, unification of the legislative and regulatory framework, integration of the information space in the state) and at the level of the banking system of Ukraine (monitoring of the credit risk of the system, supervision over the accumulation of credit risk).In the article it is proposed to determine the meso level on the basis of unification of approaches on the valuation and credit risk management through the development of measures for international financial information interaction, creation of stabilization funds and definition for international credit ratings.Oсуществлен сравнительный анализ основных подходов к понятию «кредитный риск». Уточнены подходы к отбору адекватных показателей для определения уровня кредитного риска на макро- и микроуровне функционирования банков. Определены факторы, влияющие на уровень кредитного риска банковской системы в целом и отдельного банка. Проанализированы банки Украины по уровню риска кредитного портфеля юридических лиц с помощью выделения трех кластеров. Выявлены негативные аспекты, обусловливающие необходимость усиления контроля за кредитными рисками и поиска путей их минимизации. Получен вывод о том, что методы управления кредитным риском необходимо рассматривать на микро-, макро- и мезоуровне.Обґрунтовано, що загострення кризових ситуацій у реальному секторі економіки України в цілому і на фінансовому ринку зокрема, не впливає першочерговість кредитування як каналу формування фінансових ресурсів суб’єктів економічної діяльності та домашніх господарств.Метою статті є систематизація теоретико-методичних підходів до управління кредитним ризиком в умовах зростання проблемної кредитної заборгованості в банківській системі.Здійснено порівняльний аналіз основних підходів до поняття «кредитний ризик». Авторами статті кредитний ризик трактується як наявний, або потенційний, ризик для надходжень і капіталу, який виникає через неспроможність сторони, що взяла на себе зобов’язання, виконати умови будь-якої фінансової угоди з банком або в інший спосіб виконати взяті на себе зобов’язання.Уточнено підходи до відбору адекватних показників для визначення рівня  кредитного ризику на макро- і мікрорівні функціонування банків. Визначено чинники, які впливають на рівень кредитного ризику банківської системи в цілому та окремого банку. Проаналізовано банки України за рівнем ризику кредитного портфеля юридичних осіб за допомогою виокремлення трьох кластерів. Виявлено негативні аспекти, що зумовлюють необхідність посилення контролю за кредитними ризиками і пошуку шляхів їх мінімізації. Отримано висновок про те, що методи управління кредитним ризиком варто розглядати на мікро-, макро- і мезорівні.Мікроекономічні методи управління кредитним ризиком розглянуто на рівні окремого кредиту і на рівні кредитного портфеля.На макроекономічному рівні методи управління кредитним ризиком банків запропоновано поділяти на загальнодержавному рівні (створення державних гарантійних фондів, уніфікація законодавчої та нормативної бази, інтеграція інформаційного простору в державі) і на рівні банківської системи України (моніторинг кредитного ризику банківської системи, нагляд за  накопиченням кредитного ризику).Мезорівень запропоновано визначати на основі уніфікації підходів оцінювання та управління кредитним ризиком через розроблення заходів щодо міжнародної фінансово-інформаційної взаємодії, створення стабілізаційних фондів і визначення міжнародних кредитних рейтингів

International standards for bank capital regulation

The paper analyzes the evolution of the introduction of international standards for bank capital regulation. The aim of the research is to study international standards for bank capital regulation and their impact on financial stability and sustainability of domestic banking systems. The 2007—2009 Global Financial Crisis was perhaps the greatest banking and financial crisis since bank failures and the financial panic of the Great Depression in early 1930s. According to academics and professionals, there has been much debate over the last decade as to whether the 2007—2009 banking crisis was primarily a solvency crisis or a liquidity crisis. Capital adequacy of banks today is the main indicator of increasing society’s confidence in banking systems. The flexible and balanced implementation of Basel Committee on Banking Supervision (BCBS) recommendations on the assessment of bank capital adequacy is of particular importance in the context of the deepening economic crisis caused by COVID-19 quarantine restrictions. Regulation of bank capital is primarily settles by the ability to execute basic functions inherent in it. A number of shocks in connection with the crisis require the renewal and search for a new paradigm of regulation, which today is focused on achieving financial stability, overcoming pro-cyclicality, especially in the banking sector. One of the latest developments in the field of bank capital regulation has been the implementation of international banking supervision standards recommended by BCBS, which have been transformed from Basel I, Basel II, Basel III, Basel 3.5 to Basel IV. The new ideology suggests that in times of financial and economic crisis or in anticipation of growing uncertainty in the economy, it is necessary to abandon the idea of bank capital management and the creation of financial reserves to maintain liquidity and stability of financial institutions. These measures will not be able to protect the bank from default and bankruptcy. This ideology has become a new paradigm of effective banking regulation, which can be formulated as an accepted set of three vectors: risk; risk management; risk-oriented supervision

Digitization of the economy and its impact on the financial stability of banks

У статті досліджено тенденції цифровізації економіки та її вплив на фінансову стабільність банків. Визначено сучасні тренди цифровізації економіки. Обґрунтовано, що сучасним реаліям розвитку банківського бізнесу відповідає розподіл банківських інновацій на технологічні, продуктові, ринкові інновації, інституційні зміни, трансформації каналів продажу продуктів. У перспективі Інтернет-банкінг і мобільний банкінг спроможні забезпечити доступ до всіх банківських послуг, що призведе до витіснення традиційного обслуговування у відділеннях банків, телефонного і СМС-банкінгу. Аналіз поглядів учених-економістів довів, що вплив цифровізації економіки на фінансову стабільність банків носить суперечливий характер. Установлено, що, крім електронних та продуктових інновацій, банки можуть використовувати фінансові, процесові, маркетингові. Проте саме електронні та продуктові інновації для банків є основними та найбільш важливими з погляду прибутковості діяльності.The article examines the trends of digitalization of the economy and its impact on the financial stability of banks. The article presents different points of view on the interpretation of the concept of “digital economy”. Modern trends of digitalization of the economy are determined. Their essential characteristic is efficiency, competitiveness and the creation of new values. It is substantiated that the distribution of banking innovations on technological, product, market innovations, institutional changes, transformations of product sales channels corresponds to the modern realities of banking business development. Such tools as ATMs and self-service terminals, telephone banking, SMS banking, Internet banking and mobile banking represent the evolution of customer access channels to banking services based on the use of information and communication technologies. In the future, Internet banking and mobile banking will be able to provide access to all banking services, which has led to the displacement of traditional banking services, telephone and SMS banking. An analysis of the glances of the previous economists, that the infusion of the digitalization of the economy on the financial stability of the banks is super-precise. The author has brought to the point that the injection of digital economy should be brought to a point where the banking innovations at the current stage can be applied to a discouraging injection, which is a financially unstable bank of the banking sector. The author of the development of the newsletter, which is financial innovation – is the reality of the development of the economy with a vector for digitalization. Without the middle fence, that is not possible to preserve the financial stability, as it is meant, it can lead to the failure of “surrogate” uncontrolled financial needs and to reduce the potential of economic growth in the state. It has been established that in addition to electronic and product innovations, banks can use financial, process, and marketing. However, it is electronic and product innovations for banks that are the main and most important from the point of view of profitability

Monitoring of financial stability Ukraine of the banking system

Останнім часом відсутність стабільності у забезпеченні виконання зобов’язань перед вкладниками з боку банків та пропозиції кредитних ресурсів гальмує подолання кризових явищ та піднесення економічного розвитку. Одним з важливих завдань стає моніторинг функціонування банків щодо саме стабільного розвитку. У статті приділено увагу проблемі забезпечення фінансової стабільності вітчизняної банківської системи. Розглянуто погляди на сутність фінансової стабільності банківської системи. Проаналізовано принципи забезпечення фінансової стабільності. Визначено динаміку показників фінансової стабільності банківської системи України. Запропоновано основні імперативи забезпечення фінансової стабільності банківської системи.Recently, the lack of stability in ensuring the fulfillment of obligations to depositors on the part of banks and the supply of credit resources, hinder the overcoming of crisis phenomena and the rise of economic development. One of the important tasks is the monitoring of the functioning of banks in terms of their very stable development. Several approaches to the definition of the concept of financial stability of the banking system are identified: lack of manifestations of financial instability and panic; the ability of the system to withstand external and internal influences; ability to perform mission, functions and operations; a stable economic environment for ensuring financial stability of banks and the result of financial stability, stability of banks; impact on the stability of financial and macroeconomic systems; stability of the functioning, development and preservation of the structure in time. The authors of the article consider the financial stability of the banking system as a measure of completeness and quality of solving the tasks assigned to it, the implementation of the banking system of its mission, which ensures the achievement of a positive financial result; the ability to transform, distribute and use resources in order to fulfill their obligations as efficiently and at the minimum risk, to maintain the efficiency of the banks in terms of permissible risk and to minimize the effects of the crisis. The need to ensure macroeconomic and financial stability in Ukraine is raising the challenge of strengthening the prudential component of banking system regulation. A characteristic feature of the macro prudential approach is the prevention and counteraction of systemic risks, ensuring rational allocation and effective use of financial resources. The banking system requires constant monitoring, analysis and evaluation of the mutual influence of micro and macro factors on the activity of banks, as it is very sensitive to fluctuations in the world economy and to negative destabilizing internal factors

Bank credit in the formation of financial and investment mechanism for small and medium enterprises in Ukraine

У статті розглянуто особливості функціонування малого та середнього підприємства. Визначено особливості банківського кредитування представників малого та середнього бізнесу. Виділено особливі ознаки діяльності малих та середніх підприємств. Досліджено темп зміни кількості підприємств середнього та малого бізнесу, наведено результати діяльності підприємств з розподілом на середні, малі та мікропідприємства, а також надано пояснення такої динаміки. Проаналізовано динаміку та структуру банківського кредитування малого та середнього бізнесу. Досліджено динаміку процентних ставок за банківськими кредитами для малих та середніх підприємств, наданими у національній валюті. Наведено структуру та динаміку банківських кредитів, наданих малому та середньому бізнесу з ознакою належності до бізнес-груп. Зроблено відповідні висновки, надано конкретні пропозиції щодо вдосконалення співпраці банків і представників малого та середнього підприємництва.The features of functioning of small and middle enterprises are considered in the article. The special signs of activity of small and middle enterprises are investigational: absence of credit history; low profitability of small enterprises, which reduces their solvency; low requirement in a capital and his fast; inaccessibility of market of the investment crediting. The features of the bank crediting of representatives of small and middle business are certain. In particular investigational rate of change of amount of enterprises of middle and small business, results of activity of enterprises with distributing on middle, small and micro enterprises and explanation of such dynamics is given. A dynamics and structure of the bank crediting of small and middle business is analyzed. Investigational dynamics of interest rates after bank credits for small and middle enterprises, given in national currencies. Resulted structure and dynamics of bank credits, given small and middle business with the sign of belonging to the business-groups, that in same queue influences on profitable part of the state budget of Ukraine, in fact at that rate large enterprises are hidden by the real incomes from own activity. The proper conclusions are done and concrete suggestions are given in relation to the improvement of collaboration of banks and representatives of small and middle enterprise. It is marked that for development of the bank crediting of small and middle enterprises in Ukraine it is necessary at the level of the state to carry out certain measures which would provide the decline of interest rate after credits for a small and middle enterprise. To promote expansion of spectrum of bank services for the representatives of small and middle business, to development of new guarantee charts of financial-credit support of enterprises of small and middle business, to perfect technologies and remote service at crediting of subjects of entrepreneurial activity. A conclusion is done, that for stimulation of development of the bank crediting of small and middle business in Ukraine to use foreign experience, in particular in creation of effective funds of assistance crediting of small and middle business in Ukraine

Deposit policy and its impact on ensuring the competitive advantages of banks

У статті розглянуто актуальні проблеми депозитної діяльності банків. Проаналізовано сучасний стан депозитного ринку України. Обґрунтовано основні концептуальні положення функціональної організації депозитної діяльності банків. Визначено основні напрями вдосконалення депозитної діяльності банків.The issues of the day deposit activity of banks are considered in the article. A modern deposit market of Ukraine condition is analyzed. The substantive conceptual provisions of functional organization deposit activity of banks are reasonable. Basic directions improvements of deposit activity of banks are certain