Влияние экономических ожиданий на финансовое поведение российского населения

The authors on the basis of official statistical data and results of own sociological research analyze the impact of economic expectations on the formation of models of financial behavior of the Russian population. Current crisis makes analysis of factors and types of savings strategies (as the most common type of financial behavior in our country) particularly important. There is a hypothesis that savings give people confidence in their future amid economic turmoil, therefore, it should guarantee a certain measure of social stability. Savings in the form of bank deposits ensure the stability not only of the banking and financial systems, but ultimately of the country as a whole, affecting employment and incomes. This article discusses the transformation of savings strategies, including the appropriateness, form, norm and currency savings. The authors demonstrate how economic situation effects financial position of households and motivates their financial behavior in the face of negative expectations. Comparison of views on the current economic situation of the country and projections of the (near) future of highest income segment of the population and total population of Russia revealed perception similarities when it comes to feasibility of savings and general confidence in the banking system. The authors came to the conclusion that the so-called savings behavior dominates all the other types of financial preferences in our country. General decline in living standards observed in 2014-2015 and differentiation in income levels across regions and social layers prove to be the main factors influencing the formation of risk-free financial strategies.Авторы на основе официальных статистических данных и результатов собственного социологического исследования анализируют влияние экономических ожиданий населения на формирование особенностей финансового поведения россиян. В современных кризисных условиях весьма актуальным представляется анализ факторов и типов сберегательных стратегий как самого распространенного вида финансового поведения населения в нашей стране. С помощью статистического инструментария приведена доказательная база, подтверждающая гипотезу о том, что на фоне экономических неурядиц сбережения придают населению уверенность в завтрашнем дне, а значит, должны гарантировать определенную меру социальной стабильности. Сбережения населения, будучи организованы в банковские депозиты, способствуют также стабильности в банковско-финансовой сфере, а в конечном итоге и в экономике в целом, существенно влияя на уровень занятости и доходов граждан. В статье рассмотрена трансформация сберегательных стратегий, включающих в себя целесообразность, формы, норму и валюту сбережений. Показано влияние сложившейся экономической ситуации в стране на материальное положение домашних хозяйств и мотивы их финансового поведения на фоне негативных ожиданий. Сравнение мнений о современном экономическом положении страны и прогнозов на ближайшие годы у представителей высокодоходных слоев и всего населения выявило сходство в представлениях россиян о целесообразности накоплений и доверии к банковской системе. Авторы пришли к выводу о преобладании так называемого сберегательного поведения как одного из главных видов финансового предпочтения среди российского населения. Общее снижение уровня жизни в 2014-2015 гг. и усиление дифференциации в уровне доходов по регионам и социальным слоям - основные факторы, повлиявшие на формирование безрисковых финансовых стратегий

Кредитное поведение населения: тенденции и риски

The article deals with current issues related to modern processes of lending to the population in Russia. The article aims to identify possible risks and consequences of over-lending to individuals based on the analysis of statistical data. Research objectives include analysing data dynamics of volume of the issued housing loans for the past 13 years, including mortgage loans; tracing the dynamics of household debt (total and for this type of lending) in rubles and foreign currency in macro-regions (Federal districts) of the Russian Federation; and describing the features and trends of car loans in our country. Results of the study revealed an uneven increase in the amount of debt on loans of the population living in different macro-regions of Russia. The authors concluded that the share of personal debt to credit institutions on mortgages «inside» of housing loan debt from 2006 to 2018 has more than tripled. In general, reasons for changes in the credit behaviour of Russians lie in lowered interest rates and the fear of their future growth, chances of refinancing previously taken loans, concerns about rising inflation, pent-up demand for housing and durable goods. A further increase in the growth of consumer loans and the volume of public debt on them may lead to the overheating of the credit market.В статье затрагиваются актуальные вопросы, связанные с современными процессами кредитования населения в России. Цель статьи на основе анализа статистических данных выявить возможные риски и последствия закредитованности физических лиц. Задачи исследования: проанализировать динамику рассматриваемых процессов за последние почти полтора десятилетия в сфере жилищного кредитования, в том числе по ипотечным кредитам, изучить динамику задолженности населения (всего и по данному виду кредитования) в рублях и иностранной валюте в разрезе макрорегионов (федеральных округов) Российской Федерации; а также охарактеризовать особенности и тенденции автокредитования в нашей стране. По результатам исследования выявлен неравномерный рост величины задолженности по кредитам населения, проживающего в разных макрорегионах России. Авторами сделан вывод о том, что доля задолженности физических лиц перед кредитными организациями по ипотеке «внутри» задолженности по жилищным кредитам за рассматриваемый период времени выросла более, чем в три раза. В целом причины изменения кредитного поведения россиян кроются в снижении кредитных ставок и боязни их роста в перспективе, появлении возможности рефинансирования взятых ранее кредитов, беспокойство по поводу роста инфляции, наличие отложенного спроса на приобретение жилья и товаров длительного пользования. По мнению авторов, дальнейшее увеличение роста потребительских кредитов и объемов задолженности населения по ним, по мнению авторов, может привести к перегреву кредитного рынка

КРЕДИТНЫЕ СТРАТЕГИИ РОССИЯН КАК ОТРАЖЕНИЕ МОДЕЛИ ФИНАНСОВОГО ПОВЕДЕНИЯ

Topic. The article is devoted to the analysis of financial behaviour the Russians and the formation of strategies of credit behaviour of the Russian population.Purpose. Our purpose was: identification of the factors influencing the formation of financial behaviour of the population of Russia, determination of the role of credit services in the development of our country and its regions; clarification of the phase of the current state of consumer crediting; assessment of the current situation in the market of crediting of private individuals taking into account peculiarities of their strategies; generalization of the experience of the lending market by using a credit card; presentation of a typology of population’s credit behavior; determination of the shortcomings of modern monetary and credit practices on the basis of credit behaviour of Russians.Methodology. We use following methods: content-analysis, sociological methods (in-depth structured interviews), methods of expert evaluation, classification, and taxonomy.Results. The authors highlighted the most important aspects, the relationships, and trends of financial behavior of the Russians. Compiled data are considered as factors of formation and study of models of financial behavior. Taking into account the functions of the loan, we describe the characteristics and types of credit instruments, the role of credit services in the development of territories (whole country and regions). The authors study of consumer lending and determine the phase of its modern state. We assess the current situation in the market of consumers’ crediting taking into account their specific socio-income groups. Next, we classify the consumer credit services and present a typology of consumers’ credit behavior. We ground the factors of choice of models of borrowers’ behavior and identify the ‘gaps’ of modern financial and credit practices and generalize the experience of bank’s lending on the example the most common product—credit card.Conclusions. The authors propose ways to prevent possible negative processes in the credit market of Russia: financial education programs; improvement of the legislative base aimed at protection of the borrowers’ rights; an increase of consumers’ confidence in the financial (particularly the banking) system; the growth of living standards; state policy aimed at the sustainable socio-economic development of the country.Предмет. Статья посвящена анализу финансового поведения россиян и формированию стратегий кредитного поведения населения России.Цели. Выявить факторы, влияющие на формирование финансового поведения населения России. Определить роль кредитных услуг в развитии нашей страны и ее регионов. Уточнить фазу современного состояния сектора потребительского кредитования. Оценить текущую ситуацию на рынке кредитования физических лиц с учетом особенностей их стратегий. Обобщить опыт рынка банковского кредитования на примере использования продукта банковской карты. Представить типологию видов кредитного поведения населения. Определить недостатки современной кредитно-финансовой практики на основе моделей кредитного поведения россиян.Методология. Контент-анализ, социологические методы (глубинные структурированные интервью), методы экспертной оценки, классификации и типологии.Результаты. Выделены важнейшие аспекты, взаимосвязи и тенденции финансового поведения россиян. Данные позиции рассматриваются в качестве факторов формирования и изучения модели финансового поведения. С учетом функций кредита отражены особенности и виды кредитных инструментов, выявлена роль кредитных услуг в развитии территорий (страны и регионов). Проведено исследование сектора потребительского кредитования. Определена фаза его современного состояния, составлена оценка текущей ситуации на рынке кредитования физических лиц с учетом их принадлежности к определенным социально-доходным группам. В рамках исследования проведена классификация потребителей кредитных услуг и представлена типология видов кредитного поведения населения. Обоснованы факторы выбора модели кредитного поведения и определены «пробелы» современной кредитно-финансовой практики. Обобщен опыт рынка банковского кредитования на примере использования самого распространенного продукта — кредитной карты.Выводы. Авторами предложены пути предотвращения возможных негативных процессов на кредитном рынке России: программы финансового просвещения, совершенствование законодательной базы, защита прав заемщиков, повышение доверия населения к финансовой (в частности, к банковской) системе, рост уровня жизни, государственная политика, направленная на стабильное социально-экономическое развитие страны

REGIONAL ECONOMIC PROBLEMS: LABOR POTENTIAL OF THE FAR EAST DEVELOPMENT

The article deals with the problem of reducing the total population and reducing labor potential in the Far Eastern Federal District of the Russian Federation. Among the reasons that influence this process, a relatively low standard of living of the population is identified (lagging behind the average Russian population shares with incomes below the subsistence level, unemployment and access to social benefits), which contributes to an increase in migration outflows. Against the backdrop of a negative coefficient of natural profit, the migration of the able-bodied strata of the population poses a threat to the implementation of the state plan for the long-term social and economic development of the Far East. It has been suggested that the implementation of the “Far Eastern Capital” program is one of the ways to attract highly educated labor resources to the territory of the subjects of the Far-Eastern macroregion. The program envisages the allocation of financial resources that are applied by the population exclusively in the given territory in order to improve their living standards (housing and the opportunity to open their own business), as well as the quality of the educational (and hence labor) potential. The increase in population due to the solution of issues of material and social well-being will contribute to the expansion of domestic effective demand in the Far East. This, in turn, will lead to the successful functioning of the territories of advanced development and special zones of investment attractiveness

Regional aspects of youth labor employment

The article addresses the issues of youth employment and factors affecting the success of employment. Based on official statistics, unemployment rates are compared by age groups in the federal districts ofRussia. The analysis of the situation inMoscowand in the regions of theFar Eastrevealed the most vulnerable in terms of employment group of the population – from 15 to 29 years. According to the results of their own sociological research carried out in the metropolitan metropolis, there are presented: channels for finding vacancies, reasons that impede the employment of young people, difficulties in communicating directly with employers, and willingness to retrain. The greatest problems in the employment of young people (including graduates of universities and colleges) are the lack of necessary experience and an appropriate level of education. It is revealed that the most effective ways of finding jobs for young people are special sites on the Internet and contacting the city employment service. The structure of young unemployed by level of education in the Russian macro-regions is considered. Comparison of the situation in the regions of the Far East and inMoscowshowed the presence of similar problems, including an oversupply of trained specialists in the professions lawyer, economist, manager. The imbalance between the needs of the labor market and the supply of young labor requires decision-making at the federal and regional levels

THE CREDIT STRATEGIES OF THE RUSSIANS AS THE REFLECTION OF THE MODEL OF FINANCIAL BEHAVIOUR

Topic. The article is devoted to the analysis of financial behaviour the Russians and the formation of strategies of credit behaviour of the Russian population.Purpose. Our purpose was: identification of the factors influencing the formation of financial behaviour of the population of Russia, determination of the role of credit services in the development of our country and its regions; clarification of the phase of the current state of consumer crediting; assessment of the current situation in the market of crediting of private individuals taking into account peculiarities of their strategies; generalization of the experience of the lending market by using a credit card; presentation of a typology of population’s credit behavior; determination of the shortcomings of modern monetary and credit practices on the basis of credit behaviour of Russians.Methodology. We use following methods: content-analysis, sociological methods (in-depth structured interviews), methods of expert evaluation, classification, and taxonomy.Results. The authors highlighted the most important aspects, the relationships, and trends of financial behavior of the Russians. Compiled data are considered as factors of formation and study of models of financial behavior. Taking into account the functions of the loan, we describe the characteristics and types of credit instruments, the role of credit services in the development of territories (whole country and regions). The authors study of consumer lending and determine the phase of its modern state. We assess the current situation in the market of consumers’ crediting taking into account their specific socio-income groups. Next, we classify the consumer credit services and present a typology of consumers’ credit behavior. We ground the factors of choice of models of borrowers’ behavior and identify the ‘gaps’ of modern financial and credit practices and generalize the experience of bank’s lending on the example the most common product—credit card.Conclusions. The authors propose ways to prevent possible negative processes in the credit market of Russia: financial education programs; improvement of the legislative base aimed at protection of the borrowers’ rights; an increase of consumers’ confidence in the financial (particularly the banking) system; the growth of living standards; state policy aimed at the sustainable socio-economic development of the country

Обеспеченность жильем жителей Дальнего Востока: статистический анализ

Building on state statistics, the authors analyzed the situation with providing housing opportunities for residents of the Far Eastern Federal District (FEFD). The objective of the study is to define the housing stock characteristics of the macroregion. Based on the methods of statistical analysis applied by the authors, the following parameters of the FEFD housing stock are identified: differentiation of regions – constituent entities of the Russian Federation in terms of housing provision and housing improvement, the degree of housing satisfaction according toresident surveys, debt on housing loans and affordability of rental housing. The paper demonstrates differences in the positions of FEFD regions. The article concludes that additional funding of the FEFD regions through state programs since 2014 has not affected the growth of the FEFD housing stock, which in terms of specific indicators of housing provision, is below the Russian average (2018–2020). The authors argue that for several FEFD regions, there is a dire need to improve housing quality (this applies particularly to the Republic of Buryatia and the Trans-Baikal Territory).По данным государственной статистики проанализирована ситуация с обеспеченностью жильем жителей Дальневосточного федерального округа (ДФО). Цель работы –  выявить особенности состояния жилищного фонда макрорегиона. На основе примененных авторами методов статистического анализа определены параметры жилищного фонда ДФО, дифференциация регионов – субъектов Российской Федерации по показателям обеспеченности жильем населения и благоустройству жилья, степень удовлетворенности жильем по опросам жителей, задолженности по жилищным кредитам и доступности аренды жилья. Продемонстрированы различия в положении регионов ДФО. Обоснован вывод: дополнительное финансирование регионов ДФО с 2014 г. за счет государственных программ не отразилось на росте жилищного фонда ДФО, который по удельным показателям обеспеченности жильем ниже среднероссийского показателя (2018–2020 гг.). По ряду регионов ДФО приведена аргументация крайней необходимости в повышении качества жилья (особенно в Республике Бурятия и Забайкальском крае)

Финансовое поведение населения России: региональные различия

The introductory part of the article specifies the aim and objectives of the study, reflecting some of the important outcomes of the interregional differentiation in the financial behavior of the population of individual Russian territories (in more detail – regions of the Far Eastern Federal District, FEFD).The main section of the article identifies interregional differences in the financial behavior of the population of the considered regions of the country, including the FEFD territories, based on statistical methodology and using official statistics. The authors conducted a comparative interregional analysis of the structure of consumer spending, average per capita deposits, and public debt on loans granted by credit institutions for the period 2018–2020. Specific statistics show that the FEFD regions are experiencing a negative trend of accelerating the debt of the population to credit institutions.The article concludes with outcomes of an interregional comparative analysis of the considered characteristics, reflecting the emerging negative trends in the financial behavior of the population, showing that parts of the eastern part of the country lag markedly behind the general trend in social and economic development.Во вводной части статьи аргументируются цель и задачи, отражающие некоторые важные результаты исследования межрегиональной дифференциации финансового поведения населения отдельных российских территорий (более детально – регионов Дальневосточного федерального округа – ДФО).В основном разделе статьи на основе статистической методологии и с использованием данных официальной статистики выявляются межрегиональные различия в финансовом поведении населения рассматриваемых регионов страны, в том числе территорий ДФО. Проведен сравнительный межрегиональный анализ структуры потребительских расходов населения, среднедушевых показателей размеров депозитных вкладов и задолженности населения по кредитам, предоставленным кредитными организациями, за 2018–2020 гг. На конкретных статистических данных доказывается формирование в регионах ДФО негативной тенденции, заключающейся в существенно ускоряющемся процессе задолженности населения перед кредитными организациями.В заключительной части статьи приводятся результаты межрегионального сравнительного анализа по рассматриваемым характеристикам, отражающим складывающиеся негативные тенденции в финансовом поведении населения, свидетельствующие о заметном отставании отдельных восточных районов страны от общероссийского тренда социально-экономического развития

Финансовое поведение как результат взаимодействия людей в социально-экономическом пространстве

Financial behavior is a category and its relevance for Russia is growing rapidly along with the activity of people who carry out daily interactions in a dynamic socio-economic space at all its territorial levels (local, regional, national, and supranational). In this context, the authors emphasize the scientific significance of studying the process of behavior transformation leading to financial results. From the point of view of the authors, this is due to the understanding of the primary and secondary interdependencies, the coherence of the concepts used, their sequence, priority, and significance. The aim of the article is to show the connectedness of elements in the behavior of people who are actors simultaneously in three subspaces: social, economic, and financial, which are organized hierarchically. The goal is due to the diversity of people’s financial behavior and the need for a counter study of both the factors influencing it and the analysis of monitoring the intertwining forms of financial behavior. The authors use methods of spatial analysis, content analysis, and sociological factor analysis. The factors of influence are placed in the “pyramid” of subspaces, which contributes to their prioritization, the vectors of people’s interaction, the economic, socio-demographic determinism of their actions, and the territorial differentiation of the financial infrastructure, and other aspects are also highlighted. The article systematizes scientific approaches to the study of the economic and financial activities of the population from the point of view of the relationship of incentive motives which simultaneously affect decision-making. The study identifies structural elements of each of the three subspaces (relationships-resources-choice-experience), within which a person (social group) forms and implements a particular model of behavior. The main theoretical concepts used in the study of financial behavior are singled out: social relations, economic resources, financial strategy, and their relationship. The authors conclude that the financial behavior of people has a spatial structure. Its result is determined by the categories of three subspaces — social, economic, and financial, which together represent the “matryoshka” model. The proposed methodology is significant for identifying the characteristics of the financial behavior of young people and the factors influencing the transformation of their financial literacy.Финансовое поведение — категория, актуальность рассмотрения которой для России стремительно возрастает вместе с активностью людей, осуществляющих ежедневные взаимодействия в динамичном социально-экономическом пространстве на всех его территориальных уровнях (локальном, региональном, национальном, наднациональном). В  данном контексте авторы акцентируют научную значимость исследования процесса трансформации поведения, приводящего к финансовому результату. С точки зрения авторов, он обусловлен пониманием основных и второстепенных взаимозависимостей, связности используемых понятий, их последовательности, приоритетности, значимости. Цель исследования — показать связность элементов в поведении людей, являющихся акторами одновременно трех субпространств: социального, экономического и финансового, которые организованы иерархично. Цель обусловлена многообразностью финансового поведения людей и потребностью встречного исследования как влияющих на него факторов, так и анализа мониторирования реально переплетающихся форм финансового поведения. Использованы методы пространственного анализа, контент-анализа, факторного анализа, структурно-логический, систематизации, моделирования, социологический. Факторы влияния помещены в «пирамиду» субпространств, что способствует их приоритезации, обозначены также векторы взаимодействия людей, экономико-социально-демографическая детерминированность их действий, территориальная дифференциация финансовой инфраструктуры и другие аспекты. Систематизированы научные подходы к изучению экономической, в частности финансовой активности населения с точки зрения взаимосвязи одновременно действующих на принятие решений побудительных мотивов. Выявлены структурные элементы каждого из трех субпространств (отношения-ресурсы-выбор-опыт), в рамках которых человек (социальная группа) формирует и осуществляет определенную модель поведения. Выделены основные теоретические понятия, используемые при изучении финансового поведения: социальные отношения, экономические ресурсы, финансовая стратегия. Показана их взаимосвязь. Сделан вывод: финансовое поведение людей имеет пространственную структуру. Его результат детерминирован категориями трех субпространств — социального, экономического, финансового, которые в совокупности представляют собой модель «матрешка». Предложенная методика значима для выявления особенностей финансового поведения молодежи и факторов влияния на трансформацию ее финансовой грамотности