Common agricultural policy regionalised impact - the rural development dimension (CAPRI-RD)

The Common Agricultural Policy Regionalised Impact – the Rural Development Dimension (CAPRI-RD) aims to develop and apply an operational, Pan-European tool including all Candidate and Potential Candidate countries to analyse the regional impacts of all policy measures under CAP Pillar I and II across a wide range of economic, social and environmental indicators, aligned with the CMEF. CAPRI-RD’s core contains consistently linked economic models at the NUTS 2 level, the CAPRI model for agriculture, and a newly developed layer of regional CGEs. Given the importance of the EU’s agricultural trade, CAPRI includes a global agricultural market model. The project will improve price transmission modelling inside the EU market, review the implementation of de-coupled payments, and maintain the CAPRI farm type layer. Harmonised and regularly updated databases, including regional Social Accounting Matrices, act as the models’ sources. Quality management for data and results is ensured by clearly documented procedures that are partly based on statistical methods and sensitivity analysis. Spatial down-scaling algorithms will break down land use results to 1x1 km grid cells to facilitate the spatially explicit calculation of environmental impacts. During the project’s lifetime, CAPRI-RD will be improved and expanded stepwise. This will enable an annual policy impact assessment of scenarios defined by a user board comprising major stakeholders at the European level, and allow contributions to be made to the yearly DG-AGRI outlook work. Further, yearly training sessions will develop the necessary capacity in the European Research Area to successfully apply CAPRI-RD during and after the project. A Graphical User Interface (GUI) will allow the scenarios to be defined, the model to be steered, and the results to be explained through tables, graphs and maps. Dissemination activities will include the distribution of reports, model documentation, GUI, code and data via the internet.EU, Funded under :FP7-KBBE-2008-2

Vadeli işlem ve opsiyon borsası'nın (Vob) piyasa verimliliğinin spot ve futures getiriler arasındaki dinamik bağıntının modellenmesi ile test edilmesi

TÜBİTAK SOBAG Proje01.05.2015In this project we employ multivariate GARCH models with smooth transition in conditional correlation to investigate market efficiency of Turkish Derivatives Exchange. For the period June 2005-August 2013, we model the dynamic return correlations of “stock index futures” and “currency futures” with their underlying spot returns to uncover the timing and reasons of deviations from perfect correlation. Besides, the role of global volatility, market specific volatility and market trends, which are thought to affect correlation levels, are examined. The empirical results imply that the conditional correlations of stock index futures have increasing trend and reach to 0.95 levels which reveal that the market is efficient. But for currency futures we cannot find evidence of upward trend, the structure of correlation has a dynamic nature and fluctuate around 0.65. Thus it is not enough to conclude that they are efficient or to conclude that they are inefficient

Çin Menkul Kıymetler Borsası İle Dünya Borsaları Arasındaki Korelasyon Yapısının Doğrusal Olmayan...

Yumuşak geçişli koşullu korelasyon (Smooth Transition Conditional Correlation, STCC) modeli önerilmiştir. Bu modelde koşullu korelasyon için iki uç rejim tanımlanmakta ve koşullu korelasyon geçiş değişkenin bir fonksiyonu olarak bu iki rejim arasında yumuşak olarak değişmektedir. Bu projede model olarak yukarda bahsi geçen modeller arasında DCC modeli ve modeller arasında en günceli olan ve bireysel serilerin GARCH süreçleri ile korelasyon süreci arasında etkileşime olanak sağlayan STCC modeli kullanılacaktır ve modellerin performansı karşılaştırılacaktır

savunma harcamalarının iktisadi büyümeye etkileri: dünya ülkeleri için doğrusal olmayan panel veri modellemesi

Bu projenin temel amacı savunma harcamalarının iktisadi büyümeye etkilerinin doğrusal olmayan yumuşak geçişli autoregresyon modelleri ile verisi olan bütün dünya ülkeleri ortaya çıkarılmasıdır. Analizde panel yumuşak geçişli autoregresyon modeli kullanılacaktır

Türkiye ile gelişmiş ve gelişmekte olan ülkeler hisse senedi borsaları arasındaki birlikte hareketlerin (comovement) çok değişkenli GARCH yöntemi ve doğrusal olmayan korelasyon çerçevesinde modellenmesi

TÜBİTAK TOVAG Proje01.04.201

Askeri harcama ve ekonomik büyüme ilişkisi: Ortadaoğu ülkeleri ve Türkiye için doğrusal olmayan Panel veri analizi

Bu proje yazında ilk defa yumuşak geçişli panel veri modelleri kullanarak savunma harcamaları ve ekonomik büyüme arasındaki ilişkiyi toplam 11 ortadogu ülkesi için 1988-2014 dönemini kapsayacak şekilde analiz etmeyi amaçlamaktadır. Temel amaç iktisadi büyüme ile savunma harcamaları arasındaki muhtemel doğrusal olmayan yapıyı ortaya çıkarmak ve doğrusal modellerle ulaşılan karmaşık sonuçların nedenlerini ortaya koymaktır

Dünya Ve Türkiye Buğday Fiyatları İlişkisinin Ekonometrik Analizi.

Bu projenin temel amacı amerika kansas bugday fiyatları ile Türkiye polatlı buğday fiyatları arasındaki ilişkileri ekonometrik modellerle analiz etmektir. Kansas buğday fiyatlarının Türkiye buğday fiyatları için önemli bir belirleyici olmasına rağmen 1988-2007 aylık verileri buğday fiyatları arasında doğrusal bir eşbütünleşim olmadığını göstermektedir. Projede bu ilişkinin doğrusal olmayabileceği öne sürülmüş ve yapılan testler ile öyle olduğu tespit edilmiştir. Bu sonuca dayanarak projede doğrusal olmayan eşbütünleşim modelleri kullanılarak iki değişken arasındaki ilişki irdelenecektir. Böylece iki değişkenin hangi durumlarda birbirinden ayrıştığı ve denge noktasına yakınsamanın nasıl bir asimetrik yapıya sahip olduğu ortaya çıkarılacaktır