Maschinelle Intelligenz für Asset-Allokation und Portfoliokonstruktion

Abstract

Maschinelle Intelligenz ist heute in der Lage, komplexe Zusammenhänge in Kapitalmarktportfolios zuverlässig zu erfassen und in die Portfoliokonstruktion und -steuerung zu integrieren. Es werden robustere Ergebnisse als mit den traditionellen Ansätzen nach „Markowitz“ und „Risk Parity“ erzielt.  Das liegt an einer neuen Qualität im Diversifikations- und Risikomanagementprozess. Zudem lassen sich effiziente, zunehmend digitalisierte Investmentprozesse realisieren. Dies gilt zum Beispiel für Aktien- und Multi-Asset-Portfolios im Bereich Smart Beta, Faktor-Investing und ESG