PENGARUH HARGA SAHAM, RETURN SAHAM DAN VARIAN RETURN SAHAM TERHADAP LIKUIDITAS SAHAM Studi pada Perusahaan yang Tergabung dalam Kelompok Indeks LQ45 di Bursa Efek Jakarta Periode 2009-2013

Abstract

ABSTRAK Penelitian ini bertujuan untuk menganalisis dan menguji secara empiris mengenai Likuiditas Saham dan faktor-faktor yang mempengaruhinya pada perusahaan yang tergabung dalam kelompok indeks LQ45 di Bursa Efek Jakarta periode 2009-2013. Faktor-faktor yang diuji dalam penelitian ini yaitu harga saham, return saham dan varian return saham. Pengumpulan data menggunakan metode purposive sampling yang dilakukan terhadap perusahaan yang berturut-turut tercatat dalam kelompok indeks LQ45 di Bursa Efek Indonesia pada periode 2009-2013 dimana terdapat 21 perusahaan sampel. Pengujian hipotesis menggunakan regresi linier sederhana dan regresi linier untuk menguji pengaruh harga saham, return saham dan varian return saham terhadap likuiditas saham. Hasil penelitian menunjukkan bahwa harga saham, return saham dan varian return saham secara parsial dan simultan berpengaruh signifikan terhadap likuiditas saham. Kata kunci : Harga Saham, Return saham, Varian Return Saham dan Bid-ask sprea