In questo lavoro, ipotizzando uno scenario stocastico per i tassi di
interesse, abbiamo analizzato la rischiosità di un portafoglio di annualità vitalizie differite utilizzando un approccio fondato sulla valutazione della riserva. In particolare, dai risultati ottenuti è emerso come il rischio finanziario risulti la componente predominante nell’analisi della rischiosità globale. Il modello ottenuto presenta la caratteristica di flessibilità essendo adattabile ai vari scenari stocastici descrittivi della mortalità e dell’interesse.
Ulteriori sviluppi di questo tema potranno riguardare sia l’introduzione della componente di rischio di longevità ed il conseguente rischio di proiezione, sia l’estensione degli argomenti trattati a portafogli assicurativi eterogenei
