Early stress tests, used primarily as risk management tools, date back as far as the 1990s. Programs conducted by the IMF, Bank of England, Dodd-Frank Act, Bank of Japan, Swiss Financial Market Supervisory Authority and the World Bank promoted the used of stress tests. The
basic idea the introduction of stress testing was to ensure that banks have sufficient capital to cover
their risks, and to ensure that banks and banking systems are more resilient to economic and financial shocks. This paper provides an overview of the recent implementation of stress testing by regulatory agencies in the United States, the United Kingdom, Japan, Switzerland and the European Union. This article also gives an overview of the stress testing methodology developed by the National Bank of Ukraine and in accordance with Basel III recommendations. The aim of research is comparative evaluation of key aspects of system-wide stress tests in different finance systems: Euro area, United Kingdom, Switzerland, Japan, the United States and Ukraine, identifying identification of similarities and differences and prospects for the development in our country. To substantiate the theoretical positions and reasoning of the conclusions general scientific methods
are used, including system, abstract-logical approach, as well as methods of formalization, analysis and synthesis of information, comparative analysis. During the study, a comparative analysis of the stress-testing methodology in six countries was conducted. The scientific importance of the work lies in the fact that on the basis of the conducted research it is possible to improve stress-testing of Ukrainian banking system based on best practices from developed countries. The value of the
research is that it is increasingly necessary to used best practices of stress tests as a powerful tool in
risk management, in micro prudential and macroprudential policies. Results of researches can to used not only in development methodology of stress-testing, but also in case-study of banking.Перші стрес-тести, які використовувалися переважно в якості інструментів управління ризиками, датуються 1990-ми роками. Програми, впроваджені МВФ, Банком Англії, Законом Додда-Франка, Банком Японії, Швейцарським органом з нагляду за фінансовим ринком і Світовим банком, сприяли подальшому використанню стрес-тестів. Основна ідея введення стрес-тестування полягала в забезпеченні банків достатнім капіталом для покриття своїх ризиків і зростанні стійкості банків і банківських систем до економічних і фінансових потрясінь. У даній статті узагальнено досвід стрес-тестування регулюючими органами в Сполучених Штатах, Великобританії, Японії, Швейцарії та Європейському союзі. У цій статті також дається огляд методології стрес-тестування, розробленої Національним банком України відповідно до рекомендацій Базель III. Метою дослідження є порівняльна оцінка ключових аспектів загальносистемних стрес-тестів в різних фінансових системах: зоні євро, Великобританії, Швейцарії, Японії, США та України, виявлення подібностей, відмінностей і перспектив подальшого розвитку. Для обґрунтування теоретичних положень і висновків використовуються загальнонаукові методи, в тому числі системний, абстрактно-логічний підхід, а також методи формалізації, аналізу та узагальнення інформації, порівняльний аналіз. В ході дослідження було проведено порівняльний аналіз методології стрес-тестування в шести країнах. Наукова значимість роботи полягає в систематизації передового досвіду стрес-тестування розвинених країн та розробці на їх основі рекомендацій щодо поліпшення методики стрес-тестів банківської системи України. Цінність дослідження полягає в обґрунтуванні необхідності використовувати кращі методи стрес-тестів в якості потужного інструменту управління ризиками в мікропруденціальной і макропруденційних політиці. Результати досліджень можуть бути використані не тільки в розробці методології стрес-тестування, але і в тематичному дослідженні банківської справи.Ранние стресс-тесты, используемые в основном в качестве инструментов управления рисками, датируются 1990-ми годами. Программы, проводимые МВФ, Банком Англии,
Законом Додда-Франка, Банком Японии, Швейцарским органом по надзору за финансовым рынком и Всемирным банком, способствовали использованию стресс-тестов. Основная идея
введения стресс-тестирования состояла в обеспечении банков достаточным капиталом для покрытия своих рисков и сделать так, чтобы банки и банковские системы были более
устойчивыми к экономическим и финансовым потрясениям. В данной статье обобщен опыт недавнего стресс-тестирования регулирующими органами в Соединенных Штатах, Великобритании, Японии, Швейцарии и Европейском союзе. В этой статье также дается обзор методологии стресс-тестирования, разработанной Национальным банком Украины и в соответствии с рекомендациями Базель III. Целью исследования является сравнительная оценка ключевых аспектов общесистемных стресс-тестов в различных финансовых системах: зоне евро, Великобритании, Швейцарии, Японии, США и Украине, выявление
сходства, различий и перспектив дальнейшего развития. Для обоснования теоретических положений и выводов используются общенаучные методы, в том числе системный,
абстрактно-логический подход, а также методы формализации, анализа и обобщения информации, сравнительный анализ. В ходе исследования был проведен сравнительный анализ методологии стресс-тестирования в шести странах. Научная значимость работы состоит в систематизации передового опыта стресс-тестирования развитых стран и разработке на их основе рекомендаций по улучшению методики стресс-тестов банковской
системы Украины. Ценность исследования заключается в обосновании необходимости использовать лучшие методы стресс-тестов в качестве мощного инструмента управления
рисками в микропруденциальной и макропруденциальной политике. Результаты исследований могут быть использованы не только в разработке методологии стресс-тестирования, но и в тематическом исследовании банковского дела
