¿Pueden las provisiones dinámicas mejorar la solvencia de los bancos?: Un estudio del Sistema Bancario Peruano

Abstract

The present study analyzed the effects that the implementation of the procyclical rule has had on the solvency of Peruvian banks. In a context where the crisis of 2008 reaffirmed the role of the financial system, mainly the banking system, whose problems had a negative impact on economic activity. In the Peruvian case, the pro-cyclical rule was implemented, which obliges banks to accumulate provisions in expansive stages of the economic cycle, so that they can then be used in stages of tension or reversal of the cycle. These additional provisions reduce the funds that could be destined in loans to the economy; however, it increases the funds available to deal with losses. Applying the voltage test methodology specified in Čihák (2007), for the Peruvian banking system before a first shock of adequacy of the stock level of provisions, it was found that the largest banks have maintained an adequate level of provisions. While in the case of a second shock, the increase in loans in the doubtful category, as a result of 23% of normal loans and potential problems downgrade, in this scenario the capital ratio is reduced to levels below 10%, the additional provisions only helped to reduce this impact on average to 0.05%.El presente estudio analizó los efectos que ha tenido la implementación de la regla procíclica en la solvencia de los bancos peruanos. En un contexto donde la crisis del 2008, reafirmó el rol que tiene el sistema financiero, principalmente el sistema bancario, cuyos problemas repercutieron negativamente sobre la actividad económica. En el caso peruano, se implementó la regla procíclica, que obliga a las entidades bancarias acumular provisiones en etapas expansivas del ciclo económico, para que luego puedan ser utilizadas en etapas de tensión o reversión del ciclo. Estas provisiones adicionales reducen los fondos que podrían ser destinados en forma créditos a la economía, no obstante incrementa los fondos disponibles para afrontar perdidas. Aplicando la metodología de prueba de tensión especificada en Čihák (2007), para el sistema bancario peruano ante un primer shock de adecuación del nivel de stock de provisiones, se encontro que los bancos mas grandes han mantenido un nivel adecuado de provisiones. Mientras que ante un segundo shock, de aumento de los créditos en categoría de dudoso, como consecuencia de que 23% de los créditos normales y con problemas potenciales hagan downgrade, en este escenario el ratio de capital se reduce a niveles inferiores del 10%, las provisiones adicionales sólo ayudó a disminuir este impacto en promedio a 0.05%