Cooperation through Imitation and Exclusion in Networks

We develop a simple model to study the coevolution of interaction structures and action choices in Prisoners’ Dilemma games. Agents are boundedly rational and choose both actions and interaction partners via payoff-based imitation. The dynamics of imitation and exclusion yields polymorphic outcomes under a wide range of parameters. Depending on the parameters of the model two scenarios can arise. Either there is “full separation” of defectors and cooperators, i.e. they are found in two different, disconnected components. Or there is “marginalization” of defectors, i.e. connected networks emerge with a center of cooperators and a periphery of defectors. Simulations confirm our analytical results and show that the share of cooperators increases with the speed at which the network evolves, increases with the radius of interaction and decreases with the radius of information of agents.Game Theory, Cooperation, Imitation Learning, Network Formation

Turnout Intention and Social Networks

How can networking affect the turnout in an election? We present a simple model to explain turnout as a result of a dynamic process of formation of the intention to vote within Erdös-Renyi random networks. Citizens have fixed preferences for one of two parties and are embedded in a given social network. They decide whether or not to vote on the basis of the attitude of their immediate contacts. They may simply follow the behavior of the majority (followers) or make an adaptive local calculus of voting (Downsian behavior). So they either have the intention of voting when the majority of their neighbors are willing to vote too, or they vote when they perceive in their social neighborhood that elections are "close". We study the long run average turnout, interpreted as the actual turnout observed in an election. Depending on the combination of values of the two key parameters, the average connectivity and the probability of behaving as a follower or in a Downsian fashion, the system exhibits monostability (zero turnout), bistability (zero turnout and either moderate or high turnout) or tristability (zero, moderate and high turnout). This means, in particular, that for a wide range of values of both parameters, we obtain realistic turnout rates, i.e. between 50% and 90%.turnout, social networks, adaptative behavior

Ambigüedad estratégica en contratos públicos de suministro

En este trabajo se presenta, sobre la base de un modelo de intercambio entre agentes privados de Douglas Bernheim y Michael Whinston (1998), un contrato típico de suministro entre el gobierno y una firma privada, en un contexto dinámico y sin renegociación. La firma debe realizar inversiones (observables, no verificables) para mejorar la calidad o para reducir costos o ambos tipos. Los resultados obtenidos por Bernheim, D. y M. Whinston se aplican cuando el comprador es el gobierno benevolente, siempre que valore por igual las utilidades de los agentes privados y la recaudación de impuestos para pagar el bien no distorsione la asignación de recursos en otros mercados. Cuando la firma debe realizar inversiones para reducir costos, el contrato incompleto que sólo especifica todas las variables verificables es óptimo; y cuando la firma debe realizar inversiones para mejorar la calidad, es óptimo un contrato incompleto por ambigüedad estratégica (no incluye todas las variables verificables). Sin embargo, cuando se incorpora el supuesto de que la inversión en reducción de costos disminuye la calidad del bien, el contrato incompleto tradicional no es óptimo y se alcanza el first best con uno incompleto por ambigüedad estratégica. Lo mismo sucede cuando se combinan ambos modelos y la firma debe realizar ambos tipos de inversión, afecte o no la inversión en reducción de costos el nivel de calidad.

Turnout Intention and Social Networks

How can networking affect the turnout in an election? We present a simple model to explain turnout as a result of a dynamic process of formation of the intention to vote within Erdös-Renyi random networks. Citizens have fixed preferences for one of two parties and are embedded in a given social network. They decide whether or not to vote on the basis of the attitude of their immediate contacts. They may simply follow the behavior of the majority (followers) or make an adaptive local calculus of voting (Downsian behavior). So they either have the intention of voting when the majority of their neighbors are willing to vote too, or they vote when they perceive in their social neighborhood that elections are "close". We study the long run average turnout, interpreted as the actual turnout observed in an election. Depending on the combination of values of the two key parameters, the average connectivity and the probability of behaving as a follower or in a Downsian fashion, the system exhibits monostability (zero turnout), bistability (zero turnout and either moderate or high turnout) or tristability (zero, moderate and high turnout). This means, in particular, that for a wide range of values of both parameters, we obtain realistic turnout rates, i.e. between 50% and 90%.The first and the third authors acknowledge financial support from MICINN, Spain (grant MOSAICO) and Comunidad de Madrid, Spain (grant SIMUMAT-CM). The second author acknowledges financial support from the Spanish Ministerio de Ciencia y Tecnología under project SEJ2006-05455, co-funded by ERDF

Sustituibilidad de Energéticos y La Política (Des)Regulatoria del Gas Natural en Chile.

La principal característica del mercado de Gas Natural en Chile es que nace prácticamente desregulado y la evolución de su estructura responde sólo a las fuerzas de mercado, explicándose por la participación casi exclusiva del sector privado. La regulación de la estructura es mínima y los precios no están regulados (con excepción de la zona Magallanes). Se establece que las empresas concesionarias de transporte y de distribución de Gas Natural tienen libertad para fijar sus precios, donde el único requisito es no discriminar entre clientes con características y consumos similares. En el caso del transporte rige además la obligación de acceso abierto. Teniendo en cuenta la caracterización del sector, se analizan los supuestos que sostendrían la política de ausencia de regulación de precios. Si ello se cumpliera, la determinación de precios competitivos en el mercado de Gas Natural estaría garantizada por la existencia de mercados de productos sustitutos competitivos, tanto por el lado de la oferta como por el lado de la demanda. Se analizan los energéticos sustitutos del Gas Natural y se evalúa la eficiencia de la política de precios libres en esta industria.

Mercados de Gas Natual: Análisis Comparado de la Experiencia Internacional.

Este trabajo realiza un análisis detallado de la evolución de la industria del Gas Natural a nivel internacional, con miras a obtener rasgos y políticas comunes que brinden información para ser utilizada en mercados menos desarrollados o en plena fase de maduración. El estudio concluye con el análisis que compara el diseño de la industria Chilena bis a bis la internacional. Se encuentra en este artículo que el diseño de la industria del Gas Natural Chileno es un híbrido. Por un lado su estructura verticalmente integrada es similar a los modelos europeo o argentino antes de sus reformas, pero con una participación mucho mayor del sector privado; por otro lado, la política de precios no regulados se asemeja a la aplicada actualmente en Estados Unidos y el Reino Unido, países en donde se regula la estructura de la industria. En suma, lo que es definitivamente sui generis del caso Chileno es que junto a un diseño de precios completamente desregulados, coexiste también una estructura de la industria completamente desregulada. Se sugiere incorporar elementos que aumenten el grado de competencia en la industria, tales como aumentar el grado de integración física de las redes, garantizar el acceso abierto en transporte y distribución, separar al menos funcionalmente los distintos segmentos de la industria, y crear mercados spot y los instrumentos financieros de aseguramiento asociados.

Estructura de la Industria y Relaciones Patrimoniales del Gas Natural en Chile

El principal aporte de este artículo es entregar de manera sistemática y confiable una descripción de la estructura y relaciones de propiedad prevalecientes en la industria de Gas Natural en Chile. Se muestra que esta industria se encuentra geogràficamente segmentada en cuatro zonas: Norte, Centro, Sur y Magallanes. El desarrollo de las redes de Gas Natural dentro de cada zona es relativamente limitado y las estructuras de mercado en los segmentos de transporte y distribución, por el lado de la oferta, están concentradas. Por el lado de la demanda existen rasgos particulares dentro de cada zona, siendo común la mayor importancia de la demanda industrial por sobre la residencial. Se destaca la importancia de la relación que existe entre capacidad máxima de transporte, capacidad contratada y capacidad utilizada de las redes. Se observa una baja utilización de las redes, brindando una señal de baja eficiencia productiva al no aprovechar las economías de escala en el transporte del Gas Natural. Se analiza asimismo el grado de integración vertical dentro de cada zona, a través de las relaciones patrimoniales existentes entre las empresas participantes. Es un tópico importante de analizar debido a que la ausencia o no de competencia en mercados claves de alguna manera justifican o desechan la posibilidad de regular precios en la industria.

Precios de Gas Natural en Chile: Una Primera Mirada al Desempeño de un Mercado Liberalizado

En este trabajo se presenta una descripción detallada de la estructura tarifaria y precios de la industria de Gas Natural en Chile. Se presta especial atención a la evolución tanto a los precios en sí, como los cambios de la política tarifaria por parte de las empresas de transmisión y distribución de este energético, en pro del desarrollo de una estrategia de discriminación de precios. Los precios considerados corresponden a boca de pozo, transporte y distribución a clientes residenciales e industriales, los cuales son presentados desde una perspectiva comparativa, primero entre empresas de Gas Natural en Chile y, en segundo lugar, respecto de empresas de Gas Natural de Argentina, tratando de identificar los factores que determinan las diferencias de costos y precios. Este artículo tiene dos aportes principales. El primero es generar series de precios consistentes desde la creación de estos mercados en Chile (1998 a 2001) a partir de información base oficial de la Superintendencia de Electricidad y Combustibles. El segundo aporte, logrado gracias a la información de precios previamente construida, es entregar una primera evaluación del desempeño del mercado en una industria caracterizada por precios libres. Destacable de este artículo es mostrar con evidencia empírica que la existencia de competencia de redes de distribución de Gas Natural en una región de Chile (Valparaíso) ha redundado en precios más bajos o similares a esos resultantes en donde opera un único distribuidor (Santiago), a pesar de las ventajas naturales de costos en la capital del país.

Peer Effects and Peer Avoidance: Epidemic Diffusion in Coevolving Networks

We study the long-run-emergency of behavioral patterns in dynamic complex networks. Individuals display two kinds of behavior: G("good") or B ("bad"). We assume that agents have an innate tendency towards G, but can also be led towards B though the influence of peer bad behavior. We model the implications of those peer effects as an epidemic process in the standard SIS (Susceptible-Infected-Susceptible) framework. The key novelty of our model is that, unlike in received epidemic literature, the network is taken to change over time within the same time scale as behavior. Specifically, we posit that links connecting two G agents last longer, reflecting the idea that B agents tend to be avoided. The main concern of the paper is to understand the extent to which such biased network turnover may play a significant role in supporting G behavior in a social system. And indeed we find that network coevolution has nontrivial and interesting effects on long-run behavior. This yields fresh insights on the role of (endogenous) peer pressure on the diffusion of (a)social behavior as well as on the traditional study of disease epidemics.Coevolutionary networks, diffusion of behavior, social dilemma, epidemics

Social Experiments in the Mesoscale: Humans Playing a Spatial Prisoner's Dilemma

Background: The evolutionary origin of cooperation among unrelated individuals remains a key unsolved issue across several disciplines. Prominent among the several mechanisms proposed to explain how cooperation can emerge is the existence of a population structure that determines the interactions among individuals. Many models have explored analytically and by simulation the effects of such a structure, particularly in the framework of the Prisoner’s Dilemma, but the results of these models largely depend on details such as the type of spatial structure or the evolutionary dynamics. Therefore, experimental work suitably designed to address this question is needed to probe these issues. Methods and Findings: We have designed an experiment to test the emergence of cooperation when humans play Prisoner’s Dilemma on a network whose size is comparable to that of simulations. We find that the cooperation level declines to an asymptotic state with low but nonzero cooperation. Regarding players ’ behavior, we observe that the population is heterogeneous, consisting of a high percentage of defectors, a smaller one of cooperators, and a large group that shares features of the conditional cooperators of public goods games. We propose an agent-based model based on the coexistence of these different strategies that is in good agreement with all the experimental observations. Conclusions: In our large experimental setup, cooperation was not promoted by the existence of a lattice beyond a residual level (around 20%) typical of public goods experiments. Our findings also indicate that both heterogeneity and a ‘‘moody’