Greek Economy Needs Growth Strategy

Greece has been living beyond its means for a long time now and has accumulated foreign debt. The high level of national debt is merely a reflection of the problems; the actual cause is insufficient economic power. The top-priority political objective is to strengthen the substance of the economy-in particular, the export base-to such an extent that in future, the balance of payments is at least equalized. This means Greece needs a growth strategy to catch-up industrialization. So far, revenue in the economic exchange with other countries has been mainly generated by tourism. However, this pillar is far from sufficient; although there are growth prospects in tourism in southern Europe, these should not be overestimated. On the other hand, Greece's industrial base is only small and heavily biased towards the domestic market. Its production structure and foreign trade links for goods show that the Greek economy presents virtually no competition for developed industrialized nations. Consequently, contrary to claims, the wage restraint in Germany has not put the Greek economy under significant pressure, either. The manufacturing sector and large sections of the economy are to a large extent marked by small-scale production. Overall, in Greece, there is one self-employed worker for every two employees; the employment structure more typical of a transition economy.Greece, economic structures and problems

Income Growth in German Households: East Germany Falls Behind

Following the enormous growth in household incomes in the former East Germany during the first half of the 1990s (which was based, in particular, on meteoric wage rises, accompanying pension adjustments, and the increase in receipt of social welfare benefits), east German incomes subsequently expanded only moderately. Income growth was not as strong as in west Germany, largely because total earned income expanded only marginally. This feeble growth was due exclusively to the weak employment trend. While the income growth in households with an earned income was lower from the mid-1990s onward than it had been previously, it nonetheless kept pace with the trend for average earned income in west German working households. The adjustment of east German wages to the west German level continued, albeit at an increasingly slow pace. A growing number of east German households are dependent on social transfers, and these transfers account for an increasingly large share of household income. There is little evidence of a similar trend in west Germany, given that employment growth is somewhat more favorable in this part of the country. Moreover, the share of east German households in receipt of old-age pensions has increased at a stronger rate than in west Germany. In 2002, social security benefits and statutory pensions accounted for almost 40% of total net household income in east Germany, compared with only just over a quarter of net household income in west Germany. Not only has the share of pensioner households increased in east Germany - as it also has in the western part of the country - but the structure of households has also undergone a general transformation within a relatively short period of time. Shortly after reunification, east German households had more members than west German households, on average, whereas now they have fewer. In particular, the share of families with children has declined, while the share of single parents has remained unchanged. As a result of this decline in average household size, since the mid-1990s east Germany has fallen only slightly behind west Germany with respect to household income weighted by household composition.

Five Years after the Reform of the Social and Unemployment Benefits in Germany

Great expectations were connected with the so-called Hartz IV reform which came into effect five years ago. In fact the number of unemployed recipients of Hartz IV benefits drastically went down during the last economic rebound. In earlier economic cycles the number of unemployed recipients of social benefits had stagnated in phases of recovery. But this alone is only a weak sign for success: Firstly, unemployment on the whole decreased more than in previous economic recoveries, and secondly, reentering the labor market is a longer process for Hartz IV recipients than for other unemployed persons. This means that for Hartz IV recipients, the development of worklessness is less linked to the overall economic labor demand than for other unemployed persons. This is partly due to the fact that many of them lack professional training and have only a slim chance to get a new job. Additionally, they often live in areas with considerable labor market problems. Insofar it is indeed a success if unemployment rates drastically went down also for social benefits recipients. There were no significant changes in the willingness to take a job that was offered. The overwhelming majority of unemployed persons was willing to accept a job both before and after the reform. On the whole, Hartz IV recipients are just as willing to work as the rest of the unemployed persons.Labour market reform, Unemployment benefit

Real Wages in Germany: Numerous Years of Decline

Net real wages in Germany have hardly risen since the beginning of the 1990s. Between 2004 and 2008 they even declined. This is a unique development in Germany-never before has a period of rather strong economic growth been accompanied by a decline in net real wages over a period of several years. The key reason for this decline is not higher taxes and social-insurance contributions, as many would hold, but rather extremely slow wage growth, both in absolute terms and from an international perspective. This finding is all the more striking in light of the fact that average employee education levels have risen, which would on its face lead one to expect higher wage levels. In contrast to the prevailing wage trend, income from self-employment and investment assets has risen sharply in recent years, such that compensation of employees makes up an ever shrinking percentage of national income. Inflation-adjusted compensation of employees as a share of national income reached a historic low of 61% in 2007 and 2008. As in previous recessions, however, investment income has been under greater downward pressure in recent months than wages.Development of wages in Germany

Heimarbeit: Immer weniger Menschen in Deutschland gehen ihrem Beruf von zu Hause aus nach

Knapp fünf Millionen Erwerbstätige haben ihren Beruf im Jahr 2012 hauptsächlich oder gelegentlich zu Hause ausgeübt. Das entspricht zwölf Prozent aller Erwerbstätigen. Davon waren 2,7 Millionen abhängig beschäftigt - acht Prozent aller Arbeitnehmer. Vor allem hoch qualifizierte Arbeitnehmer wie Manager, Wissenschaftler, Juristen, Publizisten, Ingenieure oder Lehrer arbeiten in den eigenen vier Wänden; die Mehrheit hat einen Hochschulabschluss. Es gibt jedoch auch viele Berufsgruppen, in denen sehr wenige Beschäftigte ihrem Job von zu Hause aus nachgehen, da sich ihre Tätigkeiten kaum dazu eignen. Die Unterschiede zwischen Männern und Frauen oder verschiedenen Altersgruppen sind gering. Leben Kinder im Haus, arbeiten Vater oder Mutter etwas häufiger von zu Hause aus. Entscheidend aber ist der jeweilige Beruf. Nachdem es nach der Jahrtausendwende zunächst immer mehr Heimarbeiter gab, ging ihre Zahl ab 2008 in fast allen Berufsgruppen mit zweistelligen Raten zurück. Die Beschäftigung insgesamt nahm hingegen zu. Anders als in Deutschland ist der Anteil zu Hause berufstätiger Arbeitnehmer in der Europäischen Union gestiegen. Im EU-Vergleich bewegt sich die Bundesrepublik bei der häuslichen Erwerbstätigkeit im unteren Mittelfeld; in Skandinavien, den westeuropäischen und übrigen mitteleuropäischen Staaten ist sie weitaus stärker verbreitet.In 2012, almost five million people, or roughly 10 percent of the labor force in Germany, worked from home most or some of the time. Of these home workers, 2.7 million were employees, i.e., eight percent of the labor force. It is primarily highly qualified employees such as managers, academics, lawyers, publicists, engineers, or teachers who work from home; the majority has a university degree. However, there are also a large number of occupations with very few people working from home as the job is largely unsuitable for this mode of work. The discrepancies between men and women or different age groups remain small. In households with children, the mother or father are somewhat more likely to work from home. However, the decisive factor is the occupation itself. At the turn of the millennium, the number of people working from home initially increased, but dropped significantly from 2008 on and has been declining at double-digit rates in almost all professions since then. Yet overall employment in Germany has increased, as has the percentage of employees working from home in the European Union as a whole. Compared with other EU countries, Germany is somewhat below average when it comes to home working; in Scandinavia, and the remaining western and central European states, working from home is far more widespread

Industrial development: France and Germany drifting apart

The significance of the manufacturing sector for the economies of both the European Union and the euro area has declined dramatically over the past ten years. However, development varied between the individual member states, which is particularly evident in a comparison between France and Germany. The manufacturing industry in Germany was able to maintain its position within the national economy, halting the structural change towards the service sector. Conversely, there has been rapid deindustrialization in France: here, value added from the manufacturing sector as a percentage of the overall economy is now even lower than in eastern Germany. Within the German industrial sector, the manufacture of technically complex goods has continued to gain ground. In France, on the other hand, the production of such goods has always been relatively insignificant and, over the last decade, has become even less important. The gap between these two countries is also widening with regard to wage development as well as price competitiveness: in Germany, wage growth has lagged behind increases in production, whereas in France salaries have increased at a much faster pace than production. German manufacturing was, therefore, able to expand substantially into foreign markets, while the French industrial sector is the poorest performing in the EU. If national currencies had been retained, the ramifications of such diverging developments would have been mitigated through exchange rate adjustments. Meanwhile, a currency union requires responsible policies-this also applies to wage development

Migranten in Berlin: schlechte Jobchancen, geringe Einkommen, hohe Transferabhängigkeit

Der Anteil der Personen mit Migrationshintergrund ist in Berlin nicht höher als in vergleichbaren deutschen Städten. Wegen der schlechten Wirtschaftsentwicklung und der allgemein hohen Unterbeschäftigung in Berlin treten die mit Migration verbundenen ökonomischen und sozialen Phänomene hier jedoch besonders deutlich zutage. Dabei kommt zweierlei zusammen: Zum einen ist in den großen Städten die Erwerbslosigkeit der Migranten generell doppelt so hoch wie die der übrigen Bevölkerung. Zum anderen liegt gerade in Berlin die Arbeitslosigkeit weit über dem Durchschnitt. Das Ausmaß der Unterbeschäftigung der Migranten in der Stadt ist daher dramatisch. Jeder dritte ist erwerbslos. Ursache für die schlechten Arbeitsmarktchancen sind vor allem unzureichende Qualifikationen. Die Qualifikationsstruktur der Migranten ist deutlich schlechter als die der übrigen Berliner. Allerdings ist dabei zu differenzieren - etwa zwischen den westlichen Teilen Berlins und dem ehemaligen Ost-Berlin, wo die Migranten deutlich besser qualifiziert sind und auf dem Arbeitsmarkt besser abschneiden. Auch mit Blick auf die ethnische Herkunft gibt es große Unterschiede. Angesichts dieser kritischen Ausgangssituation kommen auf die Landespolitik enorme Anforderungen zu, denn mehr als 40 Prozent der Kinder unter zehn Jahren in Berlin haben einen Migrationshintergrund. Um die Aufgaben zu meistern, sind vor allem Anstrengungen bei der vorschulischen und bei der schulischen Ausbildung vonnöten

Sind die Arbeitslosen arbeitsunwillig?

Immer wieder wird behauptet, dass Arbeitslose zu wenig arbeitsbereit seien. Ob das zutrifft, wurde anhand der Befragungsdaten des Sozio-oekonomischen Panels untersucht. Tatsächlich stehen die meisten registrierten Arbeitslosen - etwa 80 % - dem Arbeitsmarkt zur Verfügung. Ein Fünftel will überhaupt keine Erwerbstätigkeit mehr aufnehmen. Besonders stark ausgeprägt ist die Distanz zum Arbeitsmarkt bei älteren Arbeitslosen - zum Teil ist das auf Resignation angesichts ihrer schlechten Beschäftigungschancen, zum Teil auf Fehlanreize des Sozialversicherungssystems zurückzuführen. Arbeitslosigkeit wird von ihnen häufig als ein Übergangsstadium zum gesetzlichen Ruhestand angesehen. Von den jungen Arbeitslosen würden 90 % sofort eine Arbeit aufnehmen, wenn ihnen eine Stelle angeboten würde. Daneben gibt es gemeldete Arbeitslose, die wenig Neigung zu einer sofortigen Arbeitsaufnahme zeigen. Dazu zählen neben gesundheitlich eingeschränkten Arbeitslosen insbesondere Frauen mit Kindern in den alten Bundesländern. Arbeitslosigkeit ist auch für sie ein Übergangsstadium. Mangelnde Bereitschaft, Beschäftigung zu suchen, ist somit vor allem das Resultat von Beschränkungen für den Zugang zum Arbeitsmarkt: Einerseits fehlen Kinderbetreuungseinrichtungen, andererseits gibt es zu starke Anreize für Frühverrentung

Zunehmende regionale Einkommensunterschiede in Deutschland, aber starke Ausgleichswirkungen durch Pendlereinkommen und Sozialtransfers

Die Einkommensunterschiede zwischen den Landkreisen und kreisfreien Städten in Deutschland sind - gemessen an den Primäreinkommen je Einwohner - seit Mitte der 90er Jahre größer geworden. Zugleich hat das Pendeln von Arbeitskräften - insbesondere von Ost nach West sowie innerhalb der neuen Bundesländer - zugenommen, wodurch die regionalen Unterschiede beim verfügbaren Einkommen spürbar gemindert wurden. Des Weiteren hat es einen starken regionalen Einkommensausgleich über die Einkommensbesteuerung und insbesondere über die Sozialtransfers gegeben. Das gilt vor allem für die neuen Bundesländer, wo bei reichlich zwei Dritteln der Kreise das durch wirtschaftliche Aktivitäten erzielte Einkommen geringer ist als das verfügbare Einkommen. In allen neuen Ländern machen Sozialtransfers mehr als 40 % des verfügbaren Einkommens aus; sehr stark ist dieser Anteil in Berlin gestiegen. Zusammen mit dem vermehrten Pendeln von Arbeitnehmern hat dies dazu geführt, dass die verfügbaren Einkommen je Einwohner in Ostdeutschland regional mittlerweile nahezu gleich verteilt sind. In den alten Bundesländern ist die regionale Ungleichheit etwas stärker ausgeprägt. Innerhalb der einzelnen Flächenländer fällt die regionale Einkommensungleichheit unterschiedlich aus. Am größten ist sie in Bayern, wo die regionalen Unter schiede allerdings in starkem Maße - wie auch in Rheinland-Pfalz und in Hessen - durch Pendler gemindert werden. Am geringsten ist die Einkommensungleichheit in Thüringen, Sachsen und Sachsen-Anhalt